La gestion des flux de trésorerie conditionne la survie et la croissance des TPE et PME, elle structure les décisions quotidiennes.
Un SoldeSécurisé repose sur l’équilibre entre encaissements rapides et sorties maîtrisées, avec des outils adaptés à chaque cycle d’activité.
A retenir :
- Réduction des stocks, accélération des encaissements, maîtrise des délais fournisseurs
- Recours à l’affacturage et aux solutions de trésorerie flexible
- Suivi des KPI cashflow : FCF, CFCR, DSO, ART, MBA
- Automatisation des relances et digitalisation de la gestion documentaire
Piloter le BFR pour un cash-flow opérationnel robuste
Après ces points clés, la priorité immédiate consiste à réduire le besoin en fonds de roulement afin de libérer des liquidités rapidement.
L’optimisation du BFR agit directement sur la trésorerie disponible et renforce la résilience financière face aux aléas du marché.
Un plan précis cible stocks, créances clients et délais fournisseurs pour dégager des liquidités utiles aux cycles courts.
Leviers BFR immédiats :
- Facturation accélérée et relances automatisées
- Escomptes ciblés pour paiements anticipés
- Négociation d’échéances fournisseurs structurées
- Réduction contrôlée des stocks lentement tournants
Accélérer les encaissements clients
Sur le plan opérationnel, accélérer les encaissements réduit rapidement le BFR et libère du cash utilisable immédiatement.
Des relances automatisées, le paiement en ligne sécurisé et l’escompte ciblé améliorent le délai moyen de recouvrement et stabilisent la trésorerie.
Selon Compta Online, la facturation digitale accélère sensiblement les encaissements pour de nombreuses PME cherchant un SoldeSécurisé.
Actions de recouvrement :
- Paramétrage de relances automatiques personnalisées
- Multiplication des moyens de paiement en ligne
- Offres d’escompte pour règlements anticipés
- Suivi des litiges clients et priorisation
Allonger les délais fournisseurs sans perte de marge
En parallèle, optimiser les délais fournisseurs permet de conserver du cash plus longtemps sans fragiliser la chaîne d’approvisionnement.
Négocier des échéances adaptées, mutualiser les achats et mettre en place des paiements échelonnés sont des pistes concrètes et rapides.
Ce levier nécessite un suivi serré pour éviter l’effet domino sur la production et préserver la relation fournisseur.
Levier
Impact sur trésorerie
Délai de mise en œuvre
Accélération des encaissements
Libération rapide de cash
1 à 4 semaines
Allongement des délais fournisseurs
Conservation temporaire de trésorerie
1 à 3 mois
Réduction des stocks
Moins d’immobilisation de cash
1 à 6 mois
Affacturage ciblé
Avance de trésorerie contre créances
Quelques jours
« J’avais des factures en retard, l’affacturage a sauvé notre trésorerie et permis d’investir. »
Marc L.
Solutions de financement et leviers de liquidité immédiats
Ce passage conduit à l’examen des solutions de trésorerie, notamment l’affacturage, le découvert et les crédits de trésorerie selon les besoins.
Choisir le bon instrument dépend du coût, de la vitesse de décaissement et de la flexibilité opérationnelle requise par l’entreprise.
Selon Appvizer, l’affacturage apporte une avance notable pour les créances clients, utile en phase de croissance ou de tension.
Critères de choix :
- Coût total et frais annexes
- Vitesse d’accès aux liquidités
- Conditions contractuelles et engagements
- Compatibilité avec la gestion interne
Affacturage et escompte : avantages et coûts
Dans ce contexte, l’affacturage permet d’obtenir des liquidités anticipées en cédant des créances à un factor spécialisé.
Les coûts varient selon le profil client, la durée moyenne des créances et la qualité des factures à céder, il faut comparer les offres.
Selon Clearnox, combiner un outil de recouvrement performant et l’affacturage réduit le délai de financement pour beaucoup d’entreprises.
Critères de choix :
- Pourcentage facturé par le factor
- Délai moyen d’avance sur facture
- Frais fixes et conditions de révocation
- Options de gestion des impayés
« En configurant des relances automatiques, j’ai réduit le DSO de plusieurs semaines. »
Sophie R.
Découverts, crédits courts et subventions ciblées
En complément, les lignes de découvert ou crédits courts offrent une flexibilité immédiate pour combler un trou de trésorerie ponctuel sans diluer le capital.
Les subventions ciblées ou avances bonifiées constituent une alternative non dilutive lorsque l’entreprise respecte les conditions d’éligibilité et de justification.
Il est recommandé de simuler plusieurs scénarios pour choisir la solution la mieux adaptée au besoin et au coût réel.
Instrument
Vitesse
Coût relatif
Usage conseillé
Affacturage
Très rapide
Moyen à élevé
Trésorerie liée aux créances
Découvert bancaire
Immédiat
Variable selon banque
Besoin ponctuel court terme
Crédit court terme
Quelques jours
Modéré
Financement de cycle
Subventions/avances
Variable
Faible financierement
Projets éligibles ou innovation
« L’affacturage reste onéreux mais indispensable pour sécuriser les cycles courts. »
Paul N.
Piloter et anticiper grâce aux KPI et à la digitalisation
L’étape suivante consiste à renforcer le pilotage par les indicateurs et la digitalisation des flux de trésorerie pour mieux anticiper les crises.
Des tableaux de bord hebdomadaires, des scénarios et des alertes automatisées améliorent l’anticipation et la réactivité des équipes financières.
Selon Compta Online, la fréquence de suivi doit être adaptée au cycle d’activité et aux variations saisonnières de l’entreprise.
KPI à suivre :
- FCF pour mesurer la trésorerie disponible réelle
- CFCR pour vérifier la couverture de la dette
- DSO et ART pour piloter la conversion des créances
- MBA pour estimer l’autofinancement potentiel
Les KPI essentiels pour un cashflow positif
Pour piloter efficacement, certains KPI donnent une vision immédiate de la santé financière et orientent les décisions de trésorerie.
Le FCF indique la trésorerie disponible après investissements, utile pour décider des dividendes ou des projets stratégiques d’investissement.
L’analyse conjointe du DSO et de l’ART révèle la fluidité des encaissements et les risques de blocage dans le cycle client.
KPI
Définition
Cible qualitative
Action d’amélioration
FCF
Trésorerie disponible après investissements
Positif et croissant
Limiter CAPEX non prioritaires
CFCR
Couverture dette par flux d’exploitation
Élevé préférable
Augmenter EBITDA et réduire dette
MBA
Marge brute d’autofinancement
Stable ou croissante
Optimiser recouvrements
DSO
Jours de vente en suspens
Baisse souhaitée
Automatiser relances
ART
Turnover des comptes clients
Élevé souhaité
Améliorer recouvrement
« Notre cabinet constate une amélioration significative des flux clients après la digitalisation des processus. »
Claire B.
Outils digitaux, GED et automatisation
Pour appliquer ces indicateurs, la digitalisation des processus s’impose, notamment la GED et l’automatisation des relances et validations.
La centralisation documentaire réduit les délais de validation, facilite l’accès aux justificatifs et accélère le traitement comptable et financier.
Selon Clearnox, l’automatisation des relances et le module Objectif Cash permettent un pilotage serré du DSO et de la trésorerie.
Bénéfices digitaux :
- Accélération des cycles de facturation et encaissement
- Réduction des erreurs manuelles et des litiges
- Visibilité consolidée des flux en temps réel
- Gains de temps pour la trésorerie et la DAF
« J’ai mis en place un tableau de bord hebdomadaire, ma trésorerie est devenue prévisible. »
Antoine P.
Source : « Cash flow : calcul des flux de trésorerie », Compta Online ; « Cash-Flow : Définition, intérêt, calcul », Appvizer ; « 7 leviers pour optimiser sa trésorerie d’entreprise », Daf mag.